1. Els OIC i les entitats referides en l’article 3 d’aquesta Llei, així com els que posseeixen de fet o de dret càrrecs d’administració i/o direcció en aquestes entitats que infringeixin aquesta Llei, incorren en responsabilitat administrativa sancionable.
2. Posseeixen càrrecs d’administració o de direcció en les entitats a què es refereix l’apartat anterior, a l’efecte d’allò que disposa aquest capítol, els seus administradors o membres dels seus òrgans d’administració, les persones que desenvolupen en l’entitat funcions d’alta direcció (quan les infraccions greus o molt greus siguin imputables a la seva conducta dolosa o negligen.
t) i que estan sota la dependència directa del seu òrgan d’administració o de les seves comissions executives o consellers delegats.
3. No obstant això, són considerats responsables de les infraccions molt greus o greus comeses pels OIC els seus gestors o administradors o membres dels seus òrgans d’administració, llevat dels casos següents:
a) Quan els que formin part dels òrgans d’administració no hagin assistit per causa justificada a les reunions corresponents o hagin votat en contra o salvat el seu vot en relació amb les decisions o acords que hagin donat lloc a les infraccions.
b) Quan aquestes infraccions siguin exclusivament imputables a comissions executives, consellers delegats, directors generals o òrgans assimilats, o altres persones amb funcions en l’entitat.
4. L’AFA pot d’igual manera privar parcialment o totalment del seu dret a disposar dels seus actius un OIC que no hagi complert tots els requisits establerts en la legislació vigent.
L’AFA pot prohibir o restringir les activitats de l’OIC particularment si:
(a) Aquest no protegeix adequadament els interessos dels inversors.(b) Aquest no respecta les condicions de funcionament.(c) Aquest falta greument a les obligacions que li corresponen en virtut de les regles a les quals està sotmès.
Tota decisió de prohibir l’activitat d’un OIC ha d’estar motivada per raons precises i notificada a l’OIC esmentat.